Jan Jul slå en handel af med havfruen Nerea og de når frem til ånderingdansen, der gør en ende på skyggerne, som forfølger dem og tager Skælm Skeløje med, at han kan undslippe havfruens klør. Derefter kan de sejle tilbage til Astra til en velfortjent pause.

Jan Jul er fortælleren af sine egne historier, hvor han drager ud på mange eventyr i jagten på Skælm Skeløjes skat, som er blevet stillet ham i udsigt af en fager havfrue. Der er ej ende på de genvordigheder og oplevelser, der er ham i vente og som han hjertens gerne fortæller dig, som sætter dig og lytter til ham.